今年深交所就公開發布的創業板改革并試點注冊制配套規則

近日，深交所就公開發布的創業板改革并試點注冊制配套規則，組織召開首場征求意見座談會，面對面聽取市場各參與主體意見建議，回應市場關切，凝聚市場共識。

會上，深交所表示，將繼續以開明的態度、透明的標準、嚴明的紀律，確保創業板改革并試點注冊制行穩致遠，為資本市場改革向“深水區”推進積累寶貴經驗。

證券時報記者了解到，深交所已做了五大安排，包括部署和推進創業板試點注冊制廉政建設，全面實行流程管控和科技審核，以及全面強化發行人的信息披露責任和全面壓實中介機構核查把關責任。

敬畏市場 聆聽市場

4月27日，深交所公開發布創業板改革并試點注冊制業務規則，并向市場征求意見。3天之后，深交所便馬不停蹄召開首場征求意見座談會。

來自上市公司和擬上市企業、證券公司、創投機構、會計師事務所、律師事務所的負責人以及機構、個人投資者代表參加了座談會。深交所黨委書記、理事長王建軍主持會議，深圳證監局、深圳市金融局相關負責人以及深交所相關班子成員、業務部門負責人與會交流。

會上，各方積極建言獻策，就有關創業板定位、發行上市條件、審核標準和流程等具體內容提出有針對性、建設性和可操作性的意見和建議，為深交所完善規則制度奠定基礎，進一步推動中介機構發揮“看門人”作用，助力強化創投機構“孵化器”功能，更好服務成長型創新創業企業。

深交所表示，將繼續以開明的態度，充分尊重各方意見，推動市場主體了解規則、認同規則、支持規則并運用規則。

實際上，聆聽市場意見貫穿了創業板的改革歷程。

證券時報記者了解到，2019年10月，創業板成立十周年，深交所連續舉辦多場座談會，讓市場各方參與進來，推進創業板的改革。深交所表示，后續將通過舉辦視頻座談會、開展市場調研渠道等方式持續收集市場主體意見，認真研究吸收合理建議，抓緊修訂完善相關配套規則。

透明公平 改革可期

從增量到存量，創業板注冊制改革面對的問題更加復雜，風險考驗也更加嚴峻。如何在最大公約數中穩步推進改革相當重要。

對此，深交所給出的答案是，“以透明的標準，公平對待市場主體，增強注冊制下審核時間和結果的可預期性。”

從證券發行看，創業板改革試點注冊制實現兩個“可預期”和四個“公開”：審核進度可預期、審核結果可預期;通過公開審核標準、審核進程、審核意見、審核監管，督促發行人真實準確完整地披露信息，“說清楚”、“講明白”，將真實情況呈現在投資者面前。

法制化是此次創業板改革的重要方向。

為確保創業板改革并試點注冊制行穩致遠，深交所在會上表示，將以嚴明的紀律，嚴肅執行規則制度，堅決打擊違法違規行為，切實保護投資者合法權益，努力凈化市場環境，為資本市場改革向“深水區”推進積累寶貴經驗。

證券時報記者了解到，深交所已做了五大方面的特殊安排。對內，深交所將全面抓好廉政風險防控體系建設，實行全流程管控，并實施科技審核。

發行上市審核是一項公權力，深交所部署和推進創業板試點注冊制廉政建設，將廉政風險防控建設與業務設計同研究、同推進、同落實，從審核理念、工作制度、流程控制、監督檢查等方面著手，建立起全方位、多層次的注冊制廉政風險防控體系，確保創業板試點注冊制各項工作依法、合規、廉潔、高效。此外，發行上市審核從申報、受理、審核、問詢、回復、提交證監會注冊等全流程所有環節業務處理全部電子化，關鍵節點、時間由系統控制，業務處理全程留痕、可追溯，通過技術手段強化業務全流程管控，確保審核運行嚴格規范。

另外，深交所大力推進智慧交易所建設，以科技賦能發行上市審核，科技監管貫穿發行上市審核過程始終，開發完成了審核業務系統，審核標準固化、透明，審核業務處理規范、統一;引入“企業畫像”，運用關聯分析和大數據等技術，實現精準有效監管，提升智能化審核水平，最大程度地保障發行上市審核規范、透明、公正、高效。

另一方面，以信息披露為核心是本輪創業板改革的主線，深交所還全面強化發行人的信息披露責任，壓實中介機構核查把關責任。

注冊制下，更強調以保薦人、會計師事務所等中介機構對發行人信息披露核查驗證的全面把關作用。為此，深交所建立了壓嚴壓實中介機構責任的有效機制，通過規則明確區分中介機構的核查責任和法律責任，有效利用現場檢查、自律監管措施等手段督促中介機構歸位盡責。

標簽： 深交所 創業板改革